Diese 2 Aktien sind nach Ansicht von Analysten unterbewertet und daher ein klarer Kauf

Zwei versteckte Diamanten, die darauf warten, entdeckt zu werden? Die Analysten von Morningstar haben zwei Aktien identifiziert, die unterbewertet sind und in der Lage sind, zu wachsen und die Aktionäre zu belohnen. Laut Morningstar gibt es überzeugende Gründe, warum beide Aktien ihren Wert in den kommenden Monaten und Jahren deutlich steigern sollten.

Der eine Titel profitiert von der Erholung der Branche, während der andere endlich einige der externen Wachstumshemmnisse abbaut und sich auf die Verbesserung der Effizienz konzentriert. Obwohl beide Aktien in der Vergangenheit Abschwünge erlebt haben, glaubt Morningstar, dass bessere Zeiten bevorstehen. Jetzt ist ein guter Zeitpunkt, um zu kaufen, bevor die Kurse steigen. Werfen wir einen Blick auf sie 👇

Verizon $VZ

Verizon wurde im Jahr 2000 durch die Fusion zweier großer Telekommunikationsunternehmen, Bell Atlantic und GTE, gegründet. Seitdem hat sich Verizon zu einer dominierenden Kraft auf dem US-Telekommunikationsmarkt entwickelt.

Verizon hat sich stets auf die Stärke und Qualität seines Mobilfunknetzes gestützt. Im Jahr 2002 führte Verizon sein 3G-Mobilfunknetz ein und hat es seither kontinuierlich verbessert und erweitert. Heute verfügt Verizon über das mit Abstand umfangreichste und schnellste 4G-LTE-Netz, das den größten Teil der USA abdeckt. Darüber hinaus kann Verizon dank dieses Netzes den besten Mobilfunkdienst anbieten und Premiumpreise verlangen.

Mit dem Ausbau des Netzes hat sich auch das Dienstleistungsangebot von Verizon weiterentwickelt. Das Unternehmen begann mit Sprachdiensten und fügte dann Internet und Fernsehen hinzu. Heute bietet Verizon eine breite Palette von Sprach-, Daten- und Videodiensten für Kunden aller Art an - von Privatkunden über kleine Unternehmen bis hin zu großen Konzernen.

Aufgrund der Qualität seiner Dienstleistungen hat Verizon einen sehr treuen Kundenstamm aufgebaut, der stabile und vorhersehbare Cashflows generiert. Dies ermöglicht es Verizon, seine Dividende regelmäßig zu erhöhen.

Verizon ist ein echter defensiver Marktführer auf dem Telekommunikationsmarkt. Mit seinem starken Netz, seinem breiten Dienstleistungsportfolio und seinen treuen Kunden hat das Unternehmen eine beherrschende Stellung und ein stabiles Geschäft aufgebaut, das langfristig attraktive Renditen für die Aktionäre erwirtschaftet.

Verizon verfügt über stabile und vorhersehbare Einnahmen, die in den letzten 5 Jahren um 1 bis 3 % pro Jahr gewachsen sind. Im vergangenen Jahr stiegen die Einnahmen um 3 % auf fast 137 Mrd. USD. Das Wachstum wird in erster Linie vom Privatkundensegment getragen, wo die Einnahmen aus mobilen Daten- und Fios-Diensten steigen. Das Unternehmenssegment wächst langsamer.

Der Bruttogewinn von Verizon wächst stetig um 1 bis 3 % pro Jahr, was mit dem Umsatzwachstum im Einklang steht. Verizon ist in der Lage, die Bruttomarge aufgrund von Preiskontrollen und niedrigeren Kosten für Inhalte stabil zu halten. Die Betriebskosten steigen etwas schneller, was den Betriebsgewinn schmälert. Er sank im vergangenen Jahr um 6 % auf 30,5 Mrd. USD. Insgesamt steigt der Nettogewinn von Verizon leicht an, im vergangenen Jahr um 3 % auf 28,3 Mrd. USD.

Morningstar-Analysten sagen:

Verizon ist eine einzigartige Aktie in einer äußerst stabilen Branche. Es ist eine 4-Sterne-Aktie mit einem breiten wirtschaftlichen Graben und wird mit einem Abschlag von etwa 12 % auf unseren fairen Wert gehandelt. Die Dividendenrendite beträgt 5,5 %, und das Unternehmen kann auf eine lange Geschichte des Dividendenwachstums zurückblicken. Wir konzentrieren uns auch auf einen stabilen Cashflow aus dem operativen Geschäft, der die Dividende stützt.
Und derzeit sehen wir Verizon als eine Aktie, die in Zeiten von Marktunsicherheit und Volatilität einen guten Schutz bietet. Und genau das ist es, was eine gute Kombination aus Wachstum, Stabilität und Rendite ausmacht. Für die Zukunft erwarten wir sehr stabile Einnahmen, Rentabilität und Dividendensteigerungen im unteren einstelligen Bereich.

Nike $NKE

Nike ist das weltweit größte Unternehmen im Bereich Design, Entwicklung, Herstellung, Marketing und Verkauf von Sportschuhen, -bekleidung und -zubehör.

Die Geschichte von Nike begann 1964, als Bill Bowerman und Phil Knight Blue Ribbon Sports mit dem Schwerpunkt auf Schuhen für Läufer gründeten. 11 Jahre später wurde das Unternehmen in Nike umbenannt und ist seither stetig gewachsen. Nike hat immer auf Innovation gesetzt, um Sportlern zu Höchstleistungen zu verhelfen.

Zu den wichtigsten Wettbewerbsvorteilen von Nike gehören:

-Starke Marke - Nike ist eine der bekanntesten und wertvollsten Marken der Welt. Dies ermöglicht es dem Unternehmen, Spitzenpreise zu verlangen und den Absatz zu steigern.

-Innovation - Nike investiert kontinuierlich in die Entwicklung neuer Produkte.

-Marketing - Nike ist ein Meister des Marketings. Seine Kampagnen konzentrieren sich darauf, Kunden emotional anzusprechen und Sportler aller Niveaus anzusprechen, was Sie vielleicht schon bemerkt haben.

Vertrieb - Nike-Produkte werden über ein breites Netz von Einzelhandelsgeschäften auf der ganzen Welt sowie über die eigenen Geschäfte und Nike.com vertrieben.

Der Umsatz von Nike wächst stetig um 5-7 % pro Jahr und stieg im vergangenen Jahr um 8 % auf einen Rekordwert von 51 Mrd. USD. Das Wachstum wird hauptsächlich durch den Direktverkauf an den Verbraucher (+11 %) und Nordamerika (+9 %) getragen.

Der Bruttogewinn von Nike wächst stetig mit 5-10% pro Jahr und damit stärker als der Umsatz. Nike hält die Bruttomarge aufgrund höherer Preise, besserer Lagerverwaltung und geringerer Rabatte stabil.
Die Betriebskosten von Nike steigen ähnlich schnell wie der Umsatz, nämlich um 5-10 % pro Jahr. Das Wachstum wird durch höhere Werbe- und Marketingkosten und Investitionen in die digitale Transformation angetrieben. Der Betriebsgewinn wächst somit stetig im Bereich von 3-7 % pro Jahr. Die Rentabilität (ROE) liegt nach der Pandemie wieder im Bereich von 30-35 %, was solide ist.

Die Morningstar-Analysten sagen:

Nike ist im Wesentlichen die dominierende Marke bei Sportschuhen und -bekleidung weltweit. Es handelt sich um eine 4-Sterne-Aktie mit einer großen wirtschaftlichen Reichweite. Sie wird mit einem Aufschlag von etwa 9 % auf unseren fairen Wert gehandelt, aber wir finden sie dennoch interessant.
Langfristig hat das Unternehmen unserer Meinung nach immer noch sehr gute Aussichten auf nachhaltiges Wachstum. In einem globalen Markt mit zunehmendem Interesse an gesundem Lebensstil, Sport und Ähnlichem ist Nike sehr gut positioniert, um davon zu profitieren, und das Unternehmen investiert erfolgreich in den Direktvertrieb, digitale Erfahrungen und personalisierte Produkte.
Kurzfristig beunruhigt uns zum Teil, dass einige Anleger über höhere Versandkosten besorgt sind, die die Erträge drücken könnten. Wir sind jedoch der Meinung, dass das Markenwachstum für die langfristige Leistung des Unternehmens wirklich ausschlaggebend ist. Auch wenn der Kurs vielleicht nicht sofort großartig ist, bleibt Nike unserer Meinung nach eine unserer bevorzugten langfristigen Wachstumsinvestitionen im breiteren Einzelhandelssektor.