Suchen Sie nach starken Wachstums- und Dividendenwerten, die Sie Ihrem Traum vom Ruhestand näher bringen? Dann sind Sie bei mir genau richtig, denn heute stelle ich Ihnen 2 solcher Aktien vor, die Sie mit ihrer Dividendenrendite vielleicht sogar überraschen. Ich habe schon oft darauf hingewiesen, dass Dividendenaktien in der Vergangenheit eine bessere Rendite und einen höheren Wertzuwachs über mehrere Jahre hinweg aufwiesen als Nicht-Dividendenaktien, und das wird bei diesen beiden Unternehmen nicht anders sein.

Zeit ist der beste Freund des Anlegers.

Wenn es um unsere Renten geht, haben viele große Männer große Ideen gehabt. Welchen Anlagestil Sie auch immer verfolgen, Sie können auf erfolgreiche Investoren aus Vergangenheit und Gegenwart verweisen, die Ihre Methode mit klugen Ratschlägen unterstützen. Oft sind diese Ratschläge widersprüchlich.

Sind Sie ein "Trendfreund" und meiden Aktien, die fallen, oder sind Sie ein aggressiver Anleger und "kaufen, wenn wir im Minus sind"? Kaufen Sie "niedrig und verkaufen Sie hoch" oder "kaufen und halten Sie langfristig"? Kürzen Sie Ihre Verluste" oder machen Sie den Durchschnitt"? "Nehmen Sie Gewinne mit" oder "lassen Sie die Gewinner laufen"?

Ihre Strategie kann jede der oben genannten sein und hat dennoch eines gemeinsam: den Aufbau eines passiven Einkommens und die Investition in Dividendenwerte.

Jetzt geht's los:

1. ATAX $ATAX - Dividende 7,4%

Nicht viele Unternehmen bieten eine Dividende von 7,4 %.

America First Multifamily Investors, L.P. $ATAX ist ein einzigartiges Unternehmen, das über zwei Segmente in Mehrfamilien-Wohnimmobilien investiert:

1. Kauf von Hypothekenanleihen (Mortgage Revenue Bonds" oder MRBs), bei denen es sich um erstrangige Hypotheken handelt, die durch Immobilien gesichert sind, die eine Komponente für erschwinglichen Wohnraum enthalten. $ATAX kauft und hält die Anleihen, um die Zinsen zu kassieren.
2. Investitionen in Neubauten mit einem Partnerentwickler im Rahmen eines Joint Ventures namens "Vantage". Dieses Unternehmen baut Immobilien, vermietet sie und verkauft sie dann als voll vermietete Objekte an andere Investoren. Obwohl während der Mietzeit ein gewisses Einkommen aus der Mieteinnahme besteht, stammt der größte Teil der Gewinne von $ATAX aus dem Verkauf der Immobilien.

$ATAX besitzt auch direkt zwei Immobilien, die für Studentenwohnungen genutzt werden, aber diese tragen nur wenig zu den Ergebnissen bei.

• Drei Viertel des Vermögens von $ATAX sind Hypothekenanlagen.
• Ein zusätzlicher Anreiz für Investoren ist, dass die Zinsen für diese Hypotheken auf Bundesebene und in den meisten Bundesstaaten steuerfrei sind.

ATAX gibt diesen Vorteil durch seine Partnerschaftsstruktur an die Anleger weiter. Das Ergebnis war, dass im Jahr 2020 100 % der Einkünfte steuerfrei waren, obwohl in "normalen" Jahren der steuerfreie Anteil der Auszahlungen zwischen 30 und 40 % lag.

• Die Vantage-Immobilien, in die $ATAX investiert, sind sehr profitabel, aber da der größte Teil des Gewinns beim Verkauf der Immobilien realisiert wird, ist er sehr volatil.

Warum ist die Aktie so volatil?

In manchen Quartalen gibt es einen sehr hohen Gewinn, in anderen Quartalen gibt es keinen, weil $ATAX keine Immobilien verkauft hat. Im Jahr 2020 wurde die Ausschüttung reduziert, weil $ATAX beschlossen hat, keine Immobilien zu verkaufen. Das Management hat entschieden, dass es besser ist, die Immobilien zu halten und auf eine Erholung des Immobilienmarktes zu warten, als zu versuchen, die Immobilien für kleinere Gewinne in einem von COVID beeinträchtigten Markt zu verkaufen.

• Das ist alles, was ich über das Unternehmen sagen würde, das eine Achterbahnfahrt durchmacht und ziemlich unbeständig ist. Die Maßnahmen des Managements fordern ihren Tribut, und das ist der Grund, warum wir seit geraumer Zeit kein Wachstum mehr verzeichnen. Wer weiß, vielleicht zahlt sich die Strategie, während der Covid-Phase nicht zu verkaufen, aus, und das Unternehmen macht das alles mit einem schönen Gewinn in der Zukunft und einer höheren Dividende wieder wett.

Letztes Jahr beschloss $ATAX, eine Sonderausschüttung zum Jahresende vorzunehmen, um den Erlös aus dem Verkauf von Vantage-Aktien im Jahr 2021 auszuschütten. Ich erwarte, dass das Unternehmen 2022 eine ähnliche Strategie verfolgen wird. $ATAX verfügt über 5 weitere Immobilien, die bereits vermietet sind oder bis Ende des Jahres vermietet werden dürften, was bedeutet, dass wir 2022 mehrere weitere Immobilienverkäufe mit großen Gewinnen sehen könnten. Dieses Jahr wird ein großes Jahr für $ATAX, vor allem mit einer großen Anzahl von Vantage-Immobilien, die in einem heißen Immobilienmarkt zum Verkauf stehen.

• Sie beschlossen, bis 2020 zu warten, und haben jetzt eine überdurchschnittlich hohe Anzahl von Immobilien zum Verkauf, wenn die Nachfrage hoch ist!
• Mein abschließendes Urteil lautet: Ich bewerte das Unternehmen sehr positiv durch den potenziellen Vorteil, den es derzeit durch die Nullverkäufe im Jahr 2020 hat, und durch den Erhalt einer großen Anzahl von Immobilien, die es nun teuer verkaufen kann.

2. Medical Properties Trust $MPW - Dividende 5,5%

Eine weitere fette Dividende, die Sie dem passiven Einkommen näher bringen kann.

$MPW ist ein Immobilieninvestmentfonds, der in medizinische Einrichtungen investiert.

Beginnen wir zur Abwechslung einmal mit den negativen Aspekten:

Die beiden größten Negativpunkte, die das Unternehmen festgestellt hat, sind die Mieterkonzentration und das Verhältnis von Schulden zu EBITDA. Insbesondere muss Steward "20 %" der Vermögenswerte von $MPW ausmachen, und das Verhältnis von Schulden zu EBITDA muss weniger als 6,0 betragen.

• $MPW verfügt über zwei große Transaktionen, die es dem Unternehmen ermöglichen werden, diesen beiden Zielen erheblich näher zu kommen.

Der erste ist der kürzlich abgeschlossene Verkauf des Macquarie-Portfolios, der $MPW einen Erlös von 1,3 Mrd. einbrachte, den das Unternehmen zum Schuldenabbau verwenden will. $MPW wird einen Anteil von 50 % an den Grundstücken behalten.

Das zweite ist eine Transaktion, bei der $HCA Healthcare den Betrieb von fünf Krankenhäusern übernimmt, die derzeit von Steward betrieben werden. $HCA wird mit $MPW einen neuen Mietvertrag zu im wesentlichen ähnlichen Bedingungen wie mit Steward abschließen. Der Abschluss der Transaktion wird für das zweite Quartal erwartet.

• Kurzum, die Gewinnung eines wichtigen Kunden ist der Schlüssel für die zukünftige Entwicklung des Unternehmens.
• Darüber hinaus wird $MPWin den kommenden Jahren von der steigenden Inflation profitieren, da die meisten seiner Mietverträge an den Verbraucherpreisindex gebundene Preisanpassungen aufweisen.

Präsentation für Investoren im Juni 2021

Unterm Strich können wir davon ausgehen, dass $MPW die Gewinne für eine Weile zurückfahren wird, da es sich darauf konzentriert, seine aktuellen Akquisitionen zu verdauen, einige Gewinne bei älteren Immobilien zu realisieren und Schulden abzubauen. Wenn $MPW neue Objekte erwirbt, erwarte ich, dass es dies in erster Linie mit Hilfe von Eigenkapital tun wird, entweder durch Reinvestition von Kapital aus realisierten Gewinnen oder durch die Ausgabe neuer Aktien. Vorrangig sollte jetzt versucht werden, bis Ende des Jahres ein Investment-Grade-Rating zu erhalten, was dem Unternehmen und den Aktionären auf lange Sicht erhebliche Gewinne bringen wird.

• Glücklicherweise ist dies ein guter Zeitpunkt, um die Geschwindigkeit zu drosseln, da die hohe Inflation das organische interne Wachstum vorantreiben wird.
• Die Mieten werden steigen, die Kosten bleiben niedrig und das Unternehmen wird auch ohne neue Übernahmen weiter wachsen.
• Die$MPW hat derzeit eine Rendite von 5,5% und ein Dividendenwachstum von ca. 4% in den letzten 5 Jahren.
• Angesichts der höheren Inflation erwarte ich, dass sich das Dividendenwachstum in den kommenden Jahren beschleunigen wird, insbesondere wenn MPW ein Investment-Grade-Rating erhalten kann.

Schlussfolgerung

Wenn es darum geht, Ihr Portfolio zu verstärken, bieten $MPW und $ATAX ausgezeichnete Möglichkeiten dazu. Sie sind in Sektoren tätig, die in guten wie in schlechten Zeiten Einnahmen generieren, weil sie zu den grundlegenden Elementen unserer Wirtschaft und des Gefüges unserer Gesellschaft gehören. Wir alle brauchen medizinische Versorgung, wir alle brauchen einen Platz zum Ausruhen. Wenn es darum geht, ein Einkommensportfolio aufzubauen oder die Fähigkeit Ihres Portfolios, Einkommen zu generieren, zu erhöhen, ist es wichtig, in kleinen Schritten die perfekte, gut geölte Einkommensmaschine aufzubauen.

Bitte beachten Sie, dass dies keine Finanzberatung ist. Jede Investition muss einer gründlichen Analyse unterzogen werden.