Was ist los mit Nvidia, das vorbörslich um 9 % fällt - gibt es Grund zur Sorge?

Nvidia $NVDA meldete seine Ergebnisse für das erste Quartal und übertraf die Erwartungen der Analysten für Umsatz und Gewinn pro Aktie, verfehlte aber die Schätzungen für das zweite Quartal. Der vorbörsliche Markt spiegelt einen Kursrückgang (6-9 % seit dem Morgen) aufgrund der Nachricht wider. Ich werde im heutigen Artikel darauf eingehen, was das Unternehmen belasten wird und warum es im nächsten Quartal nicht gut abschneiden wird.

Die Ergebnisse des ersten Quartals sind großartig, doch das Unternehmen geht aufgrund anderer Entwicklungen mit einem Abwärtstrend in das neue Quartal.

Hier sind die wichtigsten Zahlen des Berichts im Vergleich zu dem, was die Wall Street von diesem Giganten erwartet hatte:

• Einnahmen: 8,29 Mrd. USD gegenüber den erwarteten 8,10 Mrd. USD (eine Verbesserung um 46 % gegenüber dem Vorjahr).
• Bereinigter Gewinn pro Aktie: $1,36 gegenüber $1,29 erwartet
• Rechenzentren: 3,75 Milliarden Dollar gegenüber erwarteten 3,63 Milliarden Dollar
• Glücksspiel: 3,62 Milliarden Dollar gegenüber 3,53 Milliarden Dollar erwartet

Nvidias $NVDA wird jedoch hinter den Umsatzerwartungen für das zweite Quartal zurückbleiben: Das Unternehmen rechnet mit einem Umsatz von 8,1 Milliarden Dollar im kommenden Quartal, während die Wall Street 8,44 Milliarden Dollar erwartet hatte.

Nvidia führt diese zukünftigen Verluste, die noch größer ausfallen könnten, vor allem auf die Covid-Pandemie in China und den Krieg in der Ukraine zurück, der das Unternehmen bis zu 500 Millionen Dollar kosten könnte.

Das Wichtigste für Nvidia und die Spieler ist, dass die Grafikkarten nach monatelangen Unterbrechungen der Lieferkette endlich wieder in den Regalen stehen. Das bedeutet jedoch nicht, dass die Chip-Knappheit vorbei ist. Die Chip-Krise wird für 2023 und 2024 erwartet.

Es wird erwartet, dass Nvidia in den kommenden Monaten auch seine neueste Grafikkartenserie vorstellen wird. Die Karten mit der Bezeichnung RTX 4000-Serie sollen einen willkommenen Leistungsschub gegenüber der aktuellen RTX 3000-Serie bringen. Dies ist einer der wenigen positiven Aspekte, die diese potenziellen Verluste verringern können.

• Der RTX 3000 wurde als eines der bestmöglichen Modelle (Produkte) auf dem Markt angesehen. Abgesehen von der Berühmtheit erfreut sich dieses Modell bei den Spielern großer Beliebtheit, da die Gesamtverkäufe dank dieser Karten um mehrere Dutzend Prozentpunkte gestiegen sind. Wir werden sehen, wie die RTX 4000 abschneidet.

Der CEO von $NVDA sieht das so

Im 1. Quartal haben wir Aktien im Wert von 2 Milliarden Dollar zurückgekauft. Unser Board of Directors hat unser Aktienrückkaufprogramm aufgestockt und verlängert, so dass wir bis Dezember 2023 zusätzliche Stammaktien im Wert von bis zu 15 Milliarden US-Dollar zurückkaufen können. Lassen Sie mich nun zu unserem Ausblick für das zweite Quartal des Geschäftsjahres 2023 kommen. Unser Ausblick geht von einer geschätzten Auswirkung von etwa 500 Millionen US-Dollar im Zusammenhang mit der Russland- und China-Bindung (COVID) aus.

Wir schätzen, dass die Auswirkungen der geringeren Umsätze in Russland und China unsere Spieleumsätze im 2. Quartal um 400 Millionen US-Dollar beeinträchtigen werden. Darüber hinaus schätzen wir, dass der Wegfall der Verkäufe nach Russland den Umsatz mit Rechenzentren im 2. Quartal um 100 Mio. USD beeinträchtigen wird. Wir gehen davon aus, dass das starke sequenzielle Wachstum in den Bereichen Rechenzentren und Automotive durch sequenzielle Rückgänge im Bereich Gaming mehr als ausgeglichen wird. Die Einnahmen werden voraussichtlich 8,1 Milliarden Dollar betragen, plus oder minus 2 %.

• NVIDIA wird seine nächste vierteljährliche Bardividende in Höhe von 0,04 $ pro Aktie am 1. Juli 2022 zahlen.

Die größten Fortschritte von Nvidia im vergangenen Quartal

Automobilindustrie und Robotik

• Der Umsatz im ersten Quartal betrug 138 Millionen US-Dollar, 10 % weniger als vor einem Jahr und 10 % mehr als im Vorquartal.
• Die Produktion des autonomen Fahrzeugs von Nvidia, Drive Orin, wurde gestartet und von mehr als 35 Automobilherstellern ausgewählt.
• Die$NVDA verkündete den Abschluss von Verträgen mit Lucid Motors und BYD, womit sich ihre Pipeline für Automobildesign in den nächsten sechs Jahren auf mehr als 11 Milliarden Dollar erhöht.

Professionelle Visualisierung

• Der Umsatz im ersten Quartal betrug 622 Millionen US-Dollar, 67 % mehr als vor einem Jahr und 3 % weniger als im Vorquartal.
• Unternehmen kündigt Omniverse Cloud Service für sofortigen Zugriff auf NVIDIA Omniverse an - Zur Erklärung: Dieser Service ermöglicht die gemeinsame Bearbeitung großer 3D-Szenen.
• Amazon Robotics kündigte an, dass es mit Omniverse Enterprise KI-fähige digitale Zwillinge seiner Lagerhäuser erstellt, um das Lagerdesign zu optimieren und intelligentere Roboterlösungen zu trainieren.

Spielen

• Der Umsatz im ersten Quartal erreichte einen Rekordwert von 3,62 Milliarden US-Dollar, 31 % mehr als vor einem Jahr und 6 % mehr als im Vorquartal.
• GeForce RTX 3090 Ti®, der schnellste Consumer-Grafikprozessor, wurde eingeführt.

Ich möchte hier nicht in alle Einzelheiten gehen, schließlich sind wir Investoren, und ich präsentiere diese Daten zu Ihrer Überprüfung und für zukünftige Möglichkeiten. Die Glücksspielindustrie erlebt derzeit eine ziemlich gute Zeit.

Rechenzentren verzeichnen die größten Fortschritte

• Es gibt hier wirklich eine Menge an Komplexität und Konzepten, die ich Ihnen nicht aufbürden möchte, also kurz gesagt:

1. Der Umsatz im ersten Quartal erreichte einen Rekordwert von 3,75 Milliarden US-Dollar, 83 % mehr als vor einem Jahr und 15 % mehr als im vorangegangenen Quartal.
2. Die führenden taiwanesischen PC-Hersteller sind bereit, die erste Welle von Systemen mit Nvidia Grace Hopper und Grace CPU Superchips auf den Markt zu bringen, die in der ersten Hälfte des Jahres 2023 auf den Markt kommen sollen.
3. Nvidia Al ist auf dem Vormarsch im Gesundheitswesen, wo dem Unternehmen große Fortschritte zugeschrieben werden.

Schlussfolgerung

Im Nachhinein betrachtet sehe ich ein großartiges Unternehmen, das in seinen Technologien (Chips, KI, Spielezentren, Cloud, Automotive und vieles mehr) gewaltige Sprünge (Fortschritte) macht. Ich habe Ihnen wirklich nur einen Bruchteil von Nvidias Errungenschaften und erwarteten Kooperationen oder Fortschritten heute vorgestellt. Nvidia muss im Vergleich zu seinen Konkurrenten mit die größten Verluste beim Aktienwert hinnehmen, aber ich mag Nvidia auf lange Sicht immer noch. Es ist gut, dass das Unternehmen sich höflich nicht selbst etwas vormacht und uns offen sagt, dass es mit einer Verschlechterung rechnet (diese Direktheit gefällt mir). Auf kurze Sicht (abhängig von der Langlebigkeit von Covid und War) bin ich auch pessimistisch, was die Entwicklung des Unternehmens angeht. Dennoch setze ich $NVDA auf die Liste der besten globalen Unternehmen, die es wert sind, in einem Portfolio gehalten zu werden. Ich möchte niemanden ermutigen, zu investieren, um das klarzustellen 😄!

• Investieren Sie in Nvidia?
• Was erwarten Sie in naher Zukunft von $NVDA?
• Könnten die weltweiten Probleme die Ursache für eine längerfristige Krise von Nvidia sein?

Bitte beachten Sie, dass dies keine Finanzberatung ist. Jede Investition muss einer gründlichen Analyse unterzogen werden.